2010年證券從業(yè)資格考試《發(fā)行與承銷》知識點(11

第十一章　外資股的發(fā)行

第一節(jié)　境內(nèi)上市外資股的發(fā)行

【考試要求】

了解境內(nèi)上市外資股投資主體的條件。

熟悉增資發(fā)行境內(nèi)上市外資股的條件。

熟悉境內(nèi)上市外資股的發(fā)行方式。

【知識點1】境內(nèi)上市外資股投資主體

1.定義。又稱B股，在中國境內(nèi)注冊的股份有限公司向境內(nèi)外投資者發(fā)行并在中國境內(nèi)證券交易所上市交易的股票。

2.特征。采取記名股票形式，以人民幣標明面值，以外幣認購、買賣。

3.投資主體的要求：

僅限于：A外國的自然人、法人和其他組織

B中國香港、澳門、臺灣地區(qū)的自然人、法人和其他組織

C定居在國外的中國公民

D擁有外匯的境內(nèi)居民

E證監(jiān)會認定的其他投資者

【知識點2】境內(nèi)上市外資股的發(fā)行與上市條件

1.募集設(shè)立公司申請發(fā)行境內(nèi)上市外資股的條件

依據(jù)：《關(guān)于股份有限公司境內(nèi)上市外資股的規(guī)定》

▲所籌資金用途符合國家產(chǎn)業(yè)政策

▲符合國家有關(guān)固定資產(chǎn)投資立項的規(guī)定

▲符合國家有關(guān)利用外資的規(guī)定

▲發(fā)起人認購的股本總額不少于公司擬發(fā)行股本總額的35%

▲發(fā)起人的出資總額不少于1.5億元人民幣

▲擬向社會發(fā)行的股份達公司股份總數(shù)的25%以上；擬發(fā)行的股本總額超過4億元人民幣的，其擬向社會發(fā)行股份的比例達15%以上

▲改組設(shè)立公司的原有企業(yè)或者作為公司主要發(fā)起人的國有企業(yè)，在最近3年內(nèi)連續(xù)盈利

▲改組設(shè)立公司的原有企業(yè)或者作為公司主要發(fā)起人的國有企業(yè)，在最近3年內(nèi)沒有重大違法行為

2.申請增資發(fā)行境內(nèi)上市外資股的條件

除應(yīng)具備募集設(shè)立公司申請發(fā)行境內(nèi)上市外資股前3項條件外，還應(yīng)符合：

（1）公司前一次發(fā)行的股份已經(jīng)募足，所得資金的用途與募股時確定的用途相符，并且資金使用效益良好。

（2）公司凈資產(chǎn)總值不低于1.5億元人民幣

（3）公司從前一次發(fā)行股票到本次申請期間沒有重大違法行為來源：銀行招聘

（4）公司在最近3年內(nèi)連續(xù)盈利;原有企業(yè)改組或者國有企業(yè)作為主要發(fā)起人設(shè)立的公司，可以連續(xù)計算。

（5）中國證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。

發(fā)起方式設(shè)立的股份有限公司首次增資，申請發(fā)行境內(nèi)上市外資股，還必須符合募集設(shè)立公司申請發(fā)行B股時關(guān)于向社會公開發(fā)行股份比例的要求。