2011年注冊會計師考試財務成本管理預習講義(92)

　【知識點4】盈虧臨界分析

　　一、盈虧臨界點的確定

　　1.含義：盈虧臨界點是企業收入和成本相等的經營狀態，即邊際貢獻等于固定成本時企業所處的既不盈利也不虧損的狀態。

　　2.計算公式：

　　(1)盈虧臨界點銷售量=固定成本/(單價-單位變動成本)

　　(2)盈虧臨界點銷售額=固定成本/邊際貢獻率

　　(3)盈虧臨界點作業率=盈虧臨界點銷售量/正常銷售量×100%

　　【例·計算題】某企業生產一種產品，單價20元，單位變動成本12元，固定成本80000元/月，正常銷售量為20000件。

　　要求：計算每月的盈虧臨界點銷售量、盈虧臨界點銷售額和盈虧臨界點作業率。

　　『正確答案』

　　盈虧臨界點銷售量=80000/(20-12)=10000(件)

　　盈虧臨界點銷售額=10000×20=200000(元)

　　盈虧臨界點作業率=10000/20000×100%=50%

　　【例·多選題】(2009年舊制度改編)某產品的單位變動成本因耗用的原材料漲價而提高了1元，企業為抵消該變動的不利影響決定提高產品售價1元，假設其他因素不變，則(　)。

　　A.單位邊際貢獻不變

　　B.邊際貢獻率降低

　　C.盈虧臨界點銷售額不變

　　D.盈虧臨界點銷售量不變

　　『正確答案』ABD

　　二、安全邊際和安全邊際率

　　1.含義：安全邊際是指正常銷售額超過盈虧臨界點銷售額的差額，它表明銷售額下降多少企業仍不致虧損。

來

2.計算公式為：

　　(1)安全邊際(額)=正常銷售額-盈虧臨界點銷售額

　　(2)安全邊際(量)=正常銷售量-盈虧臨界點銷售量

　　(3)安全邊際率=安全邊際/正常銷售額(或實際訂貨額)×100%

　　(4)安全邊際率+盈虧臨界點作業率=1

　　(5)利潤=安全邊際量×單位邊際貢獻=安全邊際額×邊際貢獻率

　　(6)銷售利潤率=安全邊際率×邊際貢獻率

　　【提示】

　　(1)由于盈虧臨界點銷售額扣除變動成本后的邊際貢獻等于固定成本，因此盈虧臨界點的銷售只能為企業收回固定成本，只有安全邊際才能為企業提供利潤。安全邊際部分的銷售減去其自身變動成本后即為企業利潤。即利潤也可以用下述公式計算：

　　利潤=安全邊際量×單位邊際貢獻=安全邊際額×邊際貢獻率

　　(2)安全性檢驗標準

　　【例·單選題】(2000年考題)根據本量利分析原理，只能提高安全邊際而不會降低盈虧臨界點的措施是(　)。

　　A.提高單價

　　B.增加產銷量

　　C.降低單位變動成本

　　D.壓縮固定成本

　　『正確答案』B

　　『答案解析』銷售量愈高，愈遠離保本點，風險越小，但不改變保本點。其他選項雖可能提高安全邊際，但是盈虧臨界點同時下降。

　　【例·多選題】(2006年考題)某企業只生產一種產品，單價20元，單位變動成本12元，固定成本為2400元，滿負荷運轉下的正常銷售量為400件。以下說法中，正確的有(　)。

　　A.在“銷售量”以金額表示的邊際貢獻式本量利圖中，該企業的變動成本線斜率為12

　　B.在保本狀態下，該企業生產經營能力的利用程度為75%

　　C.安全邊際中的邊際貢獻等于800元

　　D.該企業的生產經營較安全

　　『正確答案』BCD

　　『答案解析』變動成本=銷售額×變動成本率，在邊際貢獻式本量利圖中，如果自變量是銷售額，則變動成本線的斜率=變動成本率=12/20×100%=60%，因此，A的說法不正確。(另外，“銷售量以金額表示”這個說法本身就存在問題)。在保本狀態下(即盈虧臨界點下)，利潤=0，銷量=固定成本/(單價-單位變動成本)=2400/(20-12)=300(件)，企業生產經營能力的利用程度=300/400×100%=75%，因此，B的說法正確。安全邊際率=1-75%=25%，屬于20%～30%范圍之內，因此，D的說法正確。安全邊際中的邊際貢獻=安全邊際×邊際貢獻率=(400×20-300×20)×(1-60%)=800(元)，所以，C的說法正確